7月1日，中央財經(jīng)委員會第六次會議強調(diào)“縱深推進全國統(tǒng)一大市場建設(shè)，要聚焦重點難點，依法依規(guī)治理企業(yè)低價無序競爭，引導(dǎo)企業(yè)提升產(chǎn)品品質(zhì)，推動落后產(chǎn)能有序退出”。

7月3日，工信部召集隆基、通威、天合等14家光伏行業(yè)龍頭簽署產(chǎn)能自律書，要求綜合治理光伏行業(yè)低價無序競爭，引導(dǎo)企業(yè)提升產(chǎn)品品質(zhì)，推動落后產(chǎn)能有序退出。

7月31日，中共中央政治局會議強調(diào)推動市場競爭秩序持續(xù)優(yōu)化，依法依規(guī)治理企業(yè)無序競爭，推進重點行業(yè)產(chǎn)能治理等重點內(nèi)容。

從7月開始，在股票市場上（至少在中短期），政策成為光伏行業(yè)最大的基本面。

也得益于此，7月以來，光伏板塊急速升溫，僅一個月總市值回升了上千億元，多數(shù)企業(yè)市值已漲回、甚至超過年初水平。

從排名來看，陽光電源依舊排名第一，市值1492.71億元；隆基綠能排名第二，市值1194.3億元；通威股價排名第三，市值919.76億元；特變電工排名第五，市值682.63億；合盛硅業(yè)排名第五，市值622.43億。

雖然，目前千億市值的光伏企業(yè)仍僅有陽光電源和隆基綠能兩家。但與6月總體市值（16,334.98億元）相比，當(dāng)前光伏市值已有所回暖。

根據(jù)月內(nèi)漲幅來看，僅7月，高測股份月漲幅達46.29%，陽光能源、億晶光電、弘遠綠能、新特能源、通威股份、大全能源在內(nèi)的多家光伏企業(yè)漲幅超20%。

隨著光伏行業(yè)自上而下的“反內(nèi)卷”行動的持續(xù)展開。

目前，硅料、硅片、電池以及組件等產(chǎn)品價格已出現(xiàn)連續(xù)多周上漲，硅料已全線回歸4萬元時代，硅片也已回到1元/片以上，電池片在0.285元/瓦以上，組件價格在0.65元/瓦以上。

熟悉光伏行業(yè)的人都知道，其實早在2024年光伏行業(yè)就已開始了“反內(nèi)卷”行動，不過當(dāng)時的“反內(nèi)卷”更多依靠的是企業(yè)自律。

自今年6月末以來，國家多方面下場助力光伏行業(yè)“反內(nèi)卷”，給予了行業(yè)極大信心。

此前市場一直預(yù)期的“反內(nèi)卷→推動PPI提升→經(jīng)濟正向螺旋→CPI提升→扭轉(zhuǎn)通縮→走出周期低谷”的邏輯鏈條，值得我們繼續(xù)期待。

只是這個過程不會一蹴而就，行業(yè)危機的背后是中國經(jīng)濟幾十年狂飆突進的投資過剩遇上了需求不足后問題集中凸顯，不會那么容易解決。更不要說中國經(jīng)濟發(fā)展是一個系統(tǒng)性工作，反內(nèi)卷只是其中一環(huán)而已。

要解決內(nèi)卷問題，就是解決經(jīng)濟增長問題，這是必須通盤考慮的，是一個系統(tǒng)性工程，絕非一朝一夕之功。